从前，台湾省岛上有一对年轻夫妇。男的叫大尖，女的叫水社。他们靠一条大河和抓鱼为生。
有一天，红彤彤的太阳挂在湛蓝的天空，大尖和水社正忙着收网。忽然，天空轰隆一声巨响，地动山摇。一眨眼，太阳不见了，大地顿时一片黑暗。大尖和水社摸着黑，好半天才回到了家。
晚上，一轮明月升上了天空，夫妻俩借着月光补网。突然，又一声轰隆巨响，月亮也不见了。
从这天起，天上没有了太阳和月亮，分不清白天和黑夜。花不开，草不绿，鸟不叫，庄稼也不长了。
大尖和水社决心去找回太阳和月亮。他们点起火把，翻过一座座高山，越过一条条河流，穿过一片片密林。不知走了多少路，也不知换了多少火把，终于来到一座大山下。他们向前一看，啊，不远处忽明忽暗!“太阳和月亮一定在那里!”他俩想。
夫妻俩往前跑去，路上碰到一位老爷爷。老爷爷告诉他们：那边有个很深的水潭，水潭里有两条恶龙，公龙吞了太阳，母龙吞了月亮。它们俩像玩儿球似的，把太阳和月亮，一会儿吞进去，一会儿吐出来。
大尖和水社说：“我们翻山越岭，就是来找太阳月亮。恶龙再凶，我们也要跟它们斗。”
老爷爷说：“好，有志气!你们先到阿里山去，那里埋着金斧头和金剪子，有了这两件宝物就能降伏恶龙。”
大尖和水社一口气跑到阿里山，把山底下的金斧头和金剪子挖出来，又马上回到大水潭边。两条恶龙正好又在玩儿太阳和月亮。大尖马金斧头往水潭里一扔，公龙的脑袋被劈开了;水社把金剪子一扔，母龙的脑袋被剪掉了。太阳和月亮从它们的嘴里滚了出来。
大尖抱起太阳，抛向空中，又拔起一棵棕榈树，把太阳顶上了天。水社抱起月亮，往天上一抛，也拔了一棵棕榈树，把月亮顶上了天。后来，人们就把这个大水潭叫日月潭了。
